لوک مک‌نامارا، دانشجویی سخت‌کوش از خانواده‌ای معمولی که با بورس تحصیلی به دانشگاه معتبر راه یافته، هنگامی‌که به عضویت انجمنی سری به نام «جمجمه‌ها» دعوت می‌شود همه‌چیز برایش فراهم می‌شود: اعتبار، ثروت، چشم‌انداز حقوقی عالی — اما به‌زودی می‌فهمد که ورود به این جامعهٔ بسته هزینه‌ای دارد بسیار بیشتر از چیزی که تصور می‌کرد؛ او وارد بازی‌ای می‌شود پر از وعده و تهدید، خیانت و مرزهای اخلاقی که ممکن است او را به نابودی بکشانند.

داستان فیلم چند سال قبل از فیلم اول اتفاق می افتد و به زمانی بازمی گردد که "کاترین" برای اولین بار "سابستین" را ملاقات کرد ...